Pensii private - Comparator, Top randamente

Cum compar fondurile de pensii private?

Comparația fondurilor de pensii private pare complicată, însă în realitate, sunt câteva aspecte care contează cel mai mult. Comisioanele, gradul de risc al fondului și randamentele anterioare sunt principalele criterii care trebuie avute în vedere în alegerea unui fond.

Comparatorul Finradar îți prezintă toate aceste informații, astfel încât să poți lua cea mai bună decizie în alegerea fondului de pensie privată.

Care sunt principalele comisioane?

În comparația fondurilor, cel mai important comision este comisionul de administrare, reținut din activul personal.

Comisionul din activul personal este reținut lunar din suma totală acumulată la fond (contribuții, plus câștig din investiții). Procentual, acest comision are valori foarte mici, cum ar fi 0,15% pe luna.

Baza de calcul este însă uriașă și crește de la o lună la altă. Vorbim de sumele totale acumulate la fond, din momentul primei contribuții și până în prezent. De exemplu, la un activ personal de 100.000 lei, acest comision înseamnă un cost de 150 lei pe lună. 

Comisionul reținut din contribuție a fost eliminat prin lege, în decembrie 2022.

Cum se calculează indicatorul Rata Costurilor?

Cu cât un fond are o rată a costurilor mai mică, cu atât fondul este mai atractiv pentru consumatori. Acest indicator îl calculăm doar pentru fondurile de pensii facultative, deoarece doar în acest caz apar diferențe notabile la nivelul costurilor.

Indicatorul Rata costurilor ne arată cu cât se reduce suma acumulată la fondul de pensie din cauza comisionului de administrare, pe parcursul întregii perioade de contribuție la fond.

În acest scop, calculăm mai întai care este suma acumulă la fond daca aplicăm comisioanele curente ale fondului, iar apoi care ar fi suma acumulată daca am avea comisoane zero. În ambele scenarii, folosim aceleași ipoteze cu privire la valoarea contribuției lunare și rentabilitatea investițiilor. Rata costurilor se obține comparând valoarea acumulată în cele două scenarii. Pentru mai multe detalii despre acest indicator, citește ghidul despre rata costurilor.

De exemplu, o rata a costurilor de 30% înseamna ca suma acumulată la fond scade cu 30% din cauza comisioanelor, comparativ cu valoarea maximă potențială. În acest mod, putem compara rapid fondurile, în funcție de comisioanele practicate. Fondurile cu o rata costurilor mai scazută sunt de preferat.

Ce diferență există între randamentul nominal și randamentul anualizat?

Randamentul arată câștigul obținut de fondul de pensie, prin investițiile realizate, într-un anumit interval de timp. Comparatorul Finradar îți permite să verifici randamentele fondurile pe diverse perioade de timp.

Randamentul nominal arată câștigul procentual obținut de fond în intervalul ales. De exemplu, un randament nominal de 10% într-un interval de 2 ani înseamnă dacă ai fi investit 100 lei ai fi obținut un câștig de 10 lei în această perioadă (10% x 100 lei). Randamentul nominal are avantajul că este ușor de înteles și te ajută să vezi diferențele de performanță dintre diverse fonduri.

Randamentul anualizat exprimă câștigul fondurilor în termeni anuali. De exemplu, un randament de 10% pe 2 ani este echivalentul unui randament anualizat de aproximativ 5%. Acest format ne ajută să comparăm performanța fondurilor în raport cu alternativele de investiții, cum ar fi ratele dobânzilor la depozite, randamentul titlurilor de stat sau rata inflației. Astfel, putem interpreta performanța fondului într-un context mai larg. 

Comparatorul Finradar îți permite să verifici randamentele fondurilor în ambele formate.

Care sunt costurile incluse în randament?

Randamentul fondurilor este calculat pe baza valorii unitare a activului net (VUAN), astfel că ține cont de toate comisioanele pe care fondul de pensie le suportă, din momentul în care contribuțiile sunt virate la fond.

Singurul cost care nu este inclus în randament este comisionul reținut din contribuție (sumele reținute înainte de a fi convertite în unități de fond). Acest comision a fost eliminat la sfârșitul lui 2022.

Cum alegem un fond de pensie?

În alegerea unui fond de pensie, trebuie avute în vedere diverse aspecte, cum ar fi nivelul comisioanelor, gradul de risc și performanțele investiționale. Mai multe detalii, despre modul în care luăm acestă decizie, găsești în ghidul Cum alegem fondul de pensie.

Când trebuie să schimbi fondul de pensie?

Fondul de pensie trebuie schimbat atunci cand administratorul majorează semnificativ comisioanele sau atunci când performanțele fondului rămân în urma competiției pe o perioadă de câțiva ani la rând. De aceea, este important să monitorizezi regulat randamentele fondului tău de pensie și să le compari cu cele ale altor fonduri.

Un alt moment cand trebuie să te transferi la un alt fond este atunci cand te apropii de vârsta pensionării, pentru a proteja capitalul acumulat. În acest scop, trebuie să alegi un fond cu grad de risc scăzut, astfel încât să fii mai puțin expus la fluctuațiile financiare adverse.